采訪·撰文/齊鵬

　　銀行取道理財產品

　　一周之內，中信銀行推出相同的兩款理財產品，收益卻相差0.25%。9月8日，中信銀行推出“理財快車計劃0932期2號”，委托管理期為4個月，年化收益3.25%，而先前的“中信理財資產快車計劃0924期”產品，存期同樣是4個月，但年化收益達到3%。

　　“還不到一周，相同投資期限、相同金額、甚至相同風險的理財產品怎么就相差了0.25%的利息？銀行一年活期的利息也不過0.36%，息差也太大了吧?！碧张?月2日才剛剛買了“中信理財資產快車計劃0924期”，如果按5萬元起始資金計算，陶女士會因此少拿40多元的利息，而且銀行規(guī)定陶女士已購買的產品中途不能贖回。

　　陶女士很不高興，甚至與中信銀行理財顧問發(fā)生了爭執(zhí)。9月2日，陶女士和男友來到中信銀行，計劃把籌備于來年婚禮的錢做個短期理財。當時就是中信銀行理財顧問推薦他們購買“中信理財資產快車計劃0924期”產品的。

　　但理財顧問也一肚子委屈?！拔覀兒軣o辜！”中信銀行理財顧問告訴記者：“每次新品的發(fā)布都是銀行決定的，出現不同利率和當前市場環(huán)境有很大的關系，我們只是給顧客建議當期合適的理財產品?！?/p>

　　中信銀行“理財快車計劃”的產品大多屬于信托類貸款，這類產品會隨著市場的變化而出現不同的收益。就目前各家銀行推出的理財產品而言，在下半年信貸資金收緊的背景下，為滿足企業(yè)資金需求，多以信托類貸款為主的理財產品還會不斷增加。投資者不僅要權衡不同銀行間理財產品的收益，即使同一家銀行相同的理財產品，也會出現收益不同的現象，這需要投資者仔細甄別。

　　渤海銀行全國十佳理財師姜龍軍分析認為，上半年的天量放貸讓銀行的資本充足率受到挑戰(zhàn)，所以下半年銀行直接投放貸款的量可能不會太大，更多是依靠向客戶提供理財產品，采用和企業(yè)信貸資產對接的方式完成信貸發(fā)放。因此，銀行會提高理財產品的利率來吸引客戶。

　　“進入9月又是第三季度的關鍵月份，所以銀行會適當加大信貸投放力度，為了補充投放資金，銀行會想盡辦法吸引客戶購買投資理財產品。”一位業(yè)內人士表示。

　　這一觀點得到了銀行方面的印證?！拔覀冃邢掳肽曩J款投放量不會很大，但企業(yè)的需求比較旺盛。我們將采用提供理財產品的方法，幫助企業(yè)盤活資產，既為企業(yè)提供所需資金，也為客戶理財?！敝行陪y行信貸部總經理孫建林在中期業(yè)績發(fā)布會上稱。

　　盡管中信銀行上述兩款理財產品預期收益有差異，但安全性是值得信賴的?！坝捎谶@兩款理財產品都屬于信貸資產類理財產品，其收益和風險主要取決于借款人的信用狀況。不過，商業(yè)銀行在選擇借款人時把關較為嚴格，因此該理財產品本金比較安全，實現預期收益的可能性較高?！?/p>

　　姜龍軍說，兩款產品雖然出現在不同時期，但是綜合收益都是相對較高的。一般同類理財產品的平均預期年收益率2.88%，而銀行3個月定期存款利率為1.71%，相比來說這兩款產品的優(yōu)勢都較為明顯。不過，銀行對其產品有提前終止權。